26 Altre passività correnti
Le altre passività correnti si analizzano come segue:
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(€ milioni) |
31.12.2012 |
31.12.2013 |
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Fair value su strumenti finanziari derivati di copertura cash flow hedge |
32 |
213 |
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Fair value su altri strumenti finanziari derivati |
893 |
783 |
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Altre passività |
512 |
452 |
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1.437 |
1.448 |
Il fair value degli strumenti finanziari derivati è calcolato sulla base di quotazioni di mercato fornite da primari info-provider, in alternativa sulla base di tecniche di valutazione adottate in ambito finanziario.
Il fair value degli strumenti finanziari derivati di copertura cash flow hedge di €213 milioni (€32 milioni al 31 dicembre 2012) è riferito quasi esclusivamente alle coperture del settore Gas & Power e riguarda operazioni di copertura del rischio cambio e prezzi su commodity descritte alla nota n. 14 – Altre attività correnti. Il fair value attivo relativo agli strumenti finanziari derivati con scadenza 2014 è indicato alla nota n. 14 – Altre attività correnti; il fair value passivo e attivo relativo agli strumenti finanziari derivati con scadenza successiva al 2014 è indicato rispettivamente alle note n. 31 – Altre passività non correnti e n. 21 – Altre attività non correnti. Gli effetti della valutazione al fair value degli strumenti finanziari derivati cash flow hedge sono indicati alle note n. 33 – Patrimonio netto e n. 37 – Costi operativi. Gli impegni di acquisto e di vendita per gli strumenti finanziari derivati di copertura cash flow hedge ammontano rispettivamente a €3.689 milioni e €1.393 milioni (rispettivamente €341 milioni e €271 milioni al 31 dicembre 2012).
Il fair value su altri strumenti finanziari derivati si analizza come segue:
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31.12.2012 |
31.12.2013 |
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(€ milioni) |
Fair value |
Impegni di acquisto |
Impegni di vendita |
Fair value |
Impegni di acquisto |
Impegni di vendita |
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Contratti su valute |
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Currency swap |
180 |
7.531 |
1.291 |
177 |
6.963 |
893 |
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Outright |
1 |
102 |
|
102 |
1.983 |
|
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181 |
7.633 |
1.291 |
279 |
8.946 |
893 |
|
Contratti su tassi d’interesse |
|
|
|
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Interest rate swap |
1 |
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88 |
1 |
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121 |
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|
1 |
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88 |
1 |
|
121 |
|
Contratti su merci |
|
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Over the counter |
688 |
8.311 |
2.969 |
489 |
6.187 |
995 |
|
Future |
12 |
382 |
67 |
12 |
181 |
37 |
|
Altri |
11 |
|
2 |
2 |
|
2 |
|
|
711 |
8.693 |
3.038 |
503 |
6.368 |
1.034 |
|
|
893 |
16.326 |
4.417 |
783 |
15.314 |
2.048 |
Il fair value su altri strumenti finanziari derivati di €783 milioni (€893 milioni al 31 dicembre 2012) riguarda: (i) per €377 milioni (€538 milioni al 31 dicembre 2012) strumenti finanziari derivati privi dei requisiti formali per essere trattati in base all’hedge accounting secondo gli IFRS in quanto stipulati su importi corrispondenti all’esposizione netta dei rischi su cambi, su tassi di interesse e su merci e, pertanto, non direttamente riconducibile alle transazioni commerciali o finanziarie originarie; (ii) per €405 milioni (€349 milioni al 31 dicembre 2012) strumenti finanziari derivati di trading sui prezzi delle commodity e per attività di trading proprietario; (iii) per €1 milione (€5 milioni al 31 dicembre 2012) strumenti finanziari derivati fair value hedge; (iv) per €1 milione al 31 dicembre 2012 derivati impliciti presenti nelle formule prezzo di contratti di fornitura di lungo termine di gas del settore Exploration & Production.
Le informazioni relative ai rischi oggetto di copertura e alle politiche di hedging sono indicate alla nota n. 35 – Garanzie, impegni e rischi – Gestione dei rischi finanziari.
Il decremento delle altre passività di €60 milioni comprende il recupero degli anticipi da parte dei clienti somministrati per le quantità di gas non ritirate per le quali era maturato in capo a Eni il diritto take-or-pay previsto dai relativi contratti di lungo termine (€142 milioni).
I rapporti verso parti correlate sono indicati alla nota n. 43 – Rapporti con parti correlate.
